NISAなら20万円節約可能だったIPO（ネオジャパン）

2015/12/02

「IPOでNISAを活用するのが節税効果抜群」で記載した通り、NISA（少額投資非課税制度）でIPO株を購入するのが節税効果抜群、つまりNISAという制度を有効活用する方法です。

その具体例が、11月27日、東証マザーズに新規上場したネオジャパン（3921）です。

ネオジャパンのIPO株を手に入れていれば、初値で売っただけで1,165,000円の売却益となり、節税効果は236,670円です。何と23.7万円の節税効果です！

ネオジャパンのIPO概要

・上場日：2015年11月27日
・上場市場：東証マザーズ
・主幹事：SMBC日興証券
・公募価格：2,900円
・吸収金額：7.33億円
・時価総額：32.2億円
・配分株数：253,000株（＝配分枚数：2,530枚）
・初値の騰落率：+401.7%

ネオジャパンが初値で+401.7%を付けたポイントは、東証マザーズのネット系で吸収金額7億円と比較的小規模IPOで、かつ、配分枚数がわずか2,530枚だけだった点です。前評判も非常に良かった高騰確実のIPOでした。

そして、1単元で100万円を超える売却益が出たポイントは、公募価格が2,900円と最近のIPOにしては株価が高く、利ざやの絶対値を稼ぎやすかった点です。実際、初値14,550円で最小投資金額は145.5万円の値嵩株です。

初値は公開価格2,900円の5倍となる14,550円（+401.7％）、1単元で+1,165,000円でした。

・初値：14,550円（+401.7%）
・高値：16,490円
・安値：13,500円
・終値：16,220円（+459.3%）

＃括弧内は公開価格からの騰落率
＃初値が付いた上場2日目にあたる11月30日の株価

初値で売却した場合、1,165,000円の売却益ですので、税率20.315%を乗じた236,670円が課税されます。

117万円の売却益を出して24万円の税金を納めるということです。

それが、NISA口座でネオジャパンを買い付けていれば、売却益への課税が発生しませんので本来課税されるはずだった24万円が非課税となり、売却益117万円丸々が儲けとして手に入れられます。

つまり、24万円の節税効果です！

NISA恐るべし、です。

＃なお、今回ご紹介したネオジャパンの例は、抜群に儲かったIPOです。さらに、配分された枚数は2,530枚と非常に少なかったため、これほどの節税効果が平均値ではない点はご留意下さい。